Les marchés asiatiques entament la semaine sur une note positive

Les actions asiatiques débutent la semaine sur une note optimiste, faisant écho aux progrès réalisés par les actions américaines lors d’une séance écourtée en raison des vacances à Wall Street. Le S&P 500 a enregistré une quatrième semaine consécutive de gains, le VIX (la « jauge de la peur » de Wall Street) ayant chuté à son plus bas niveau depuis janvier 2020. Cette diminution de la volatilité, associée à l’anticipation d’un arrêt de la hausse des taux d’intérêt par la Réserve fédérale, a stimulé la confiance des investisseurs. Le S&P 500 pourrait réaliser l’une des performances les plus impressionnantes du siècle dernier, et les investisseurs se sont rués sur les actions à un rythme sans précédent depuis près de deux ans.

Focus sur la santé économique de la Chine

La semaine prochaine, les investisseurs examineront attentivement les données économiques chinoises pour évaluer la santé de la deuxième économie mondiale. De plus, les actions du système bancaire parallèle seront étudiées de près, car les autorités chinoises ont ouvert des enquêtes criminelles sur les activités de gestion de fonds de Zhongzhi Enterprise Group Co. Malgré l’optimisme général, certains analystes prévoient un léger recul des actions américaines, surtout vers la fin du mois et début décembre, pour retrouver leur élan et préparer la fin de l’année.

Tendances du marché et rapports sur les bénéfices

Reflet des tendances du marché, l’indice Bloomberg des bons du Trésor américain a enregistré un rendement positif pour l’année, ce qui indique une reprise potentielle du marché obligataire. Le dollar américain pourrait rester faible tandis que les gestionnaires de fonds réajustent leurs couvertures et leurs flux de trésorerie vers les économies en développement. Cela pourrait entraîner une augmentation des entrées de capitaux de portefeuille dans les marchés émergents. Les données sur l’inflation en Australie et dans la zone euro, ainsi que les données sur la consommation personnelle aux États-Unis, donneront un aperçu des perspectives de taux de leurs banques centrales respectives.

Dans le domaine des bénéfices, la société de cybersécurité Crowdstrike Holdings Inc. soulignera l’importance de la cybersécurité suite aux récents piratages d’entreprises très médiatisés. Salesforce Inc. et Dell Technologies Inc. pourraient enregistrer un ralentissement de la croissance des ventes en raison du resserrement des dépenses globales des entreprises.

Les traders surveillent les prix de l’or et du pétrole

Les traders observeront également avec attention les prix de l’or et du pétrole. La trêve temporaire à Gaza entre Israël et le Hamas pourrait être prolongée, et l’OPEP+ semble sur le point de régler un désaccord sur les quotas de production. Les prix du pétrole se sont stabilisés après trois jours de baisse.

Anticipation des événements clés

Concernant la semaine à venir, les événements clés comprennent les bénéfices industriels de la Chine, l’audition de la présidente de la Banque centrale européenne Christine Lagarde devant une commission parlementaire, les ventes au détail en Australie, la réunion des ministres des Affaires étrangères de l’OTAN et la décision politique de la Banque de réserve de Nouvelle-Zélande.

Sur une note positive, les actions asiatiques sont soutenues par les gains des actions américaines. La diminution de la volatilité et l’arrêt potentiel des hausses de taux d’intérêt par la Réserve fédérale ont renforcé la confiance des investisseurs. Néanmoins, certains analystes anticipent un léger recul des actions américaines. Les données sur l’activité chinoise et les valeurs du système bancaire parallèle feront l’objet d’une attention particulière, tandis que les chiffres de l’inflation et les décisions des banques centrales mettront en lumière les perspectives de taux dans divers pays. Les rapports sur les bénéfices et l’évolution de la situation géopolitique influenceront également le sentiment du marché. La semaine à venir promet d’être riche en action et pourrait définir la trajectoire des marchés mondiaux.